Указ No 115/2007 Сб.
Распоряжение о деталях исполнения обязательств депозитария фонда коллективных инвестиций
Действующий
Действует с 15.07.2007
Версии текста:
15.07.2007
17.05.2007
115
Декларация
9 мая 2007 года
о деталях исполнения обязательств депозитария коллективного инвестиционного фонда
Чешский национальный банк предоставляет в соответствии с § 139 (c) и (d) Закона No 189 / 2004 Coll., о коллективных инвестициях, с поправками Закона No 57 / 2006 Coll. и Закона No 224 / 2006 Coll., (далее «Закон»):
Тема вопроса
(1) Настоящий Указ предусматривает детали исполнения обязательств депозитария фонда коллективных инвестиций (далее - депозитарий) в отношении:
(a) хранение коллективного инвестиционного фонда;
(b) иное хранение активов коллективного инвестиционного фонда, если характер дела исключает распоряжение активами;
в проверка выпуска и выкупа паев и выпуска акций в коллективном инвестиционном фонде;
(d) путем проверки расчета текущей стоимости акции или паевого инвестиционного фонда;
(e) расчет по операциям с активами коллективного инвестиционного фонда в пределах обычного срока;
f проверка использования доходности активов коллективного инвестиционного фонда;
g) контроль за управлением активами коллективного инвестиционного фонда.
(2) Настоящий Указ дополнительно регулирует
(a) деятельность инвестиционной компании или инвестиционного фонда, которая может служить основанием для исполнения депозитарием приказа;
b случаи, когда деятельность депозитария может осуществляться через другое лицо.
Депозиты активов коллективного инвестиционного фонда
Депозитарий обеспечивает хранение активов коллективного инвестиционного фонда таким образом, чтобы:
(a) ценные бумаги, зарегистрированные в центральном реестре ценных бумаг (1), должны храниться на счете владельца в центральном реестре ценных бумаг; другие инвестиционные средства должны храниться в отдельных отчетах (2) или в отдельном реестре;
(b) иное имущество, если его природа позволяет это, должно быть передано физически или другим лицом.
Иное хранение активов коллективного инвестиционного фонда
(1) Хранение недвижимости, принадлежащей специальному фонду недвижимости или компании по недвижимости, в которой она имеет участие, и хранение холдингов в компании по недвижимости обеспечивается депозитарием путем контроля обращения с таким имуществом путем проверки условий согласия на отчуждение в соответствии с законом.
(2) В тех случаях, когда это допускается правовым порядком, регулирующим управление имуществом, депозитарий соглашается с коллективным инвестиционным фондом об организации отношений таким образом, что активы коллективного инвестиционного фонда не могут рассматриваться в действительном порядке без согласия депозитария.
(3) Кроме того, депозитарий проверяет, mutatis mutandis, стоимость и характер активов, которые не могут быть доверены при хранении, предусмотренном в статье 2, в частности:
а постоянно проверяет статус регистрации в реестре недвижимости или другом реестре;
(b) сравнивать информацию от инвестиционной компании или инвестиционного фонда с информацией из ее собственных записей;
(c) если на основании информации, указанной в пунктах (a) и (b), он не может достоверно установить текущее состояние имущества, он должен проверять состояние имущества путем проверок на месте или других соответствующих процедур не реже одного раза в год; они должны проверять состояние имущества всякий раз, когда по какой-либо причине возникают сомнения в точности или полноте информации, предоставленной инвестиционной фирмой или инвестиционным фондом.
(4) Депозитарий может осуществлять опеку, указанную в пунктах 1-3, через другое лицо.
Контроль за выпуском и выкупом паев и выпуском акций коллективного инвестиционного фонда
(1) Депозитарий осуществляет проверку выпуска паев взаимного фонда и акций инвестиционного фонда, в частности, путем проверки каждого дня выпуска паев или акций,
(a) является ли количество выпущенных инвестиционной компанией единиц равным доле общей суммы, уплаченной за нее на текущем счете взаимного фонда, находящегося в распоряжении депозитария, и фактической стоимости выпущенных на соответствующую дату единиц; принимая во внимание, в соответствующих случаях, премию в соответствии с правилами холдингового фонда; или
(b) является ли количество акций IF, выпущенных на дату проверки, равным доле общей суммы, зачисленной на выпуск таких акций на текущий счет депозитария IF, и фиксированной ставке выпуска акций.
(2) При проверке в соответствии с пунктом 1, депозитарий должен учитывать премию и премию на эмиссионном счете, по крайней мере, с точки зрения того, учитывает ли общая сумма кредита по меньшей мере наименьшую премию или премию и самую высокую премию или премию, возможную в соответствии с Уставом коллективного инвестиционного фонда или по решению Общего собрания инвестиционного фонда (3).
(3) Депозитарий может вместо процедуры, указанной в пункте (а) пункта 1, провести проверку выпуска паев взаимного фонда путем проверки того, что количество паев расчетной единицы, соответствующее сумме, зачисленной на счет Фонда, было выдано отдельным акционерам; статья 9 (2) применяется mutatis mutandis.
(4) Депозитарий несет ответственность за проверку того, приобретены ли паи в соответствии с законом и Уставом Коллективного инвестиционного фонда в рамках контроля платежей по настоящему Постановлению.
(5) Расчет по выкупу паев осуществляется депозитарием на основании распоряжения инвестиционной компании в соответствии с правилами открытого холдингового фонда и по соглашению между инвестиционной компанией и акционером при условии, что данное соглашение не противоречит закону или уставу.
Контроль за расчетом текущей стоимости акции или сертификата акции коллективного инвестиционного фонда
Депозитарий коллективного инвестиционного фонда, назначенный для общественности, должен проводить проверку расчета текущей стоимости доли инвестиционного фонда или сертификата доли взаимного фонда каждый раз до публикации этой стоимости (4) путем проверки точности информации, представленной инвестиционной компанией или инвестиционным фондом. Проверка осуществляется депозитарием на основании данных из источников, независимых от инвестиционной компании или инвестиционного фонда, обычно используемых профессиональными инвесторами в своей деятельности; при отсутствии таких ресурсов депозитарий основывается на достоверных доказательствах инвестиционной компании или инвестиционного фонда. Для проверки также может быть использовано заключение эксперта по статье 53е Закона.
Обеспечение урегулирования сделок с активами коллективного инвестиционного фонда в пределах обычного срока
Урегулирование сделок с активами коллективного инвестиционного фонда обеспечивается депозитарием путем предоставления активов коллективного инвестиционного фонда, который он держит под стражей, или путем предоставления таких сделок в случаях, когда обработка таких сделок подлежит его утверждению.
Контроль за использованием доходов от активов коллективного инвестиционного фонда
(1) Депозитарий проверяет, что распределение доходов от активов коллективного инвестиционного фонда осуществляется в соответствии с законом и Уставом коллективного инвестиционного фонда.
(2) Если коллективный инвестиционный фонд выплачивает проценты по управлению активами коллективного инвестиционного фонда, депозитарий проверяет выплату средств акционерам или акционерам по аналогии в соответствии с положениями пункта 4 (4).
Контроль за управлением активами коллективного инвестиционного фонда
(1) Депозитарий осуществляет контроль за выполнением инвестиционной фирмой и инвестиционным фондом инструкций по управлению активами, которые являются частью активов коллективного инвестиционного фонда (далее именуемого "контроль за распоряжением"), в сроки, указанные в разделе 9, и в объеме и способом, указанным в пунктах 2-5.
(2) В случае выдачи распоряжения о приобретении актива в активы коллективного инвестиционного фонда депозитарий в рамках контроля над распоряжением:
(a) проверка того, что только виды активов, разрешенные законом и Статутом, приобретаются в активы фонда коллективных инвестиций; Если вид актива не является очевидным, проверка проводится также на основе анализа документации, относящейся к соответствующему активу;
(b) проверка соблюдения инвестиционных лимитов в соответствии с законодательством и Статутом путем сопоставления установленных лимитов с последней имеющейся информацией об активах коллективного инвестиционного фонда на дату представления приказа.
(3) Если речь идет о заказе на приобретение или распоряжение активом, депозитарий в контексте контроля над заказом проводит проверку профессиональной осмотрительности при определении цены и других условий торговли, если это не является анонимной сделкой, заключенной на рынке в соответствии со статьей 26 (1) (а) Закона; Эта проверка осуществляется, в частности, путем анализа анализа, свидетельствующего о приобретении или отчуждении актива при наилучших условиях и преимуществе рынка5.
(4) Если заказ связан с методами и инструментами эффективного управления активами или аналогичными методами и инструментами, депозитарий в рамках контроля заказа проверяет расходы на профессиональную помощь при определении цены и других условий торговли; Эта проверка осуществляется, в частности, путем анализа выгод от торговли (5) и проверки соблюдения правил использования методов и инструментов для эффективного управления имуществом (6).
(5) В случае, если в пунктах 2 - 4 не содержится указания на распоряжение об оплате активов коллективного инвестиционного фонда, депозитарий проверяет в контексте контроля над распоряжением, что распоряжение не противоречит закону, Статуту или договору об управлении, включая профессиональную помощь, в частности, что основания для представления приказа инвестиционной фирмой или инвестиционным фондом являются обоснованными.
(1) Депозитарий проверяет заказ до совершения платежа или иного урегулирования сделки на основании заказа. После оплаты или иного урегулирования сделки заказ может быть проверен только в том случае, если:
(a) сумма, на которую выдан ордер, не должна превышать 500 000 чешских крон до тех пор, пока совокупная суточная стоимость таких платежей не достигнет 0,1% от стоимости активов коллективного инвестиционного фонда; или
(b) активы, упомянутые в § 26 (1) (a) и (c) или § 51 (1) (a) и (b) Закона, являются предметом торговли; и
1 способ, которым рынок торгуется в соответствии с пунктом 1 а части 26 Закона, исключает урегулирование сделки позднее, чем на следующий день после представления приказа; или
2. депозитарий на основании проверки инвестиционной компанией, инвестиционным фондом или иным лицом, управляющим активами коллективного инвестиционного фонда, проведенной по согласованию с такими лицами в течение последних 12 месяцев, удостоверился в том, что система управления и внутреннего контроля этого лица обеспечивает надлежащий контроль за соблюдением законодательства, Устава, Депозитарного соглашения и Соглашения об управлении.
(2) Контроль за заказами, указанными в пункте 1(а), может осуществляться путем проверки репрезентативной выборки платежей в течение 30 дней после окончания недели, в которой был выдан заказ. Репрезентативная выборка платежей подбирается депозитарием на срок, не превышающий 30 дней.
Депозитарий проводит проверки соблюдения
(a) лимиты, относящиеся к активам коллективного инвестиционного фонда, не реже одного раза в месяц в течение 15 дней с конца предыдущего месяца, согласно последним имеющимся данным; и
(b) пределы, применимые к эмитенту ценных бумаг, находящихся в коллективном инвестиционном фонде, на основании последней имеющейся информации о капитале эмитента или количестве прав голоса, связанных с акциями эмитента, но не реже одного раза в квартал, в случае эмитента, не реже одного раза в полгода; и
c другие пределы в соответствии с законом и Статутом, mutatis mutandis, характер предела.
Причины невыполнения приказа депозитарием
Причина невыполнения депозитарием приказа в соответствии со статьей 23 (6) Закона заключается в следующем:
(a) инвестиционная фирма или инвестиционный фонд не в состоянии исправить ситуацию, в частности, введя новый порядок, реализация которого устранит отсутствие первоначального порядка и который, как можно разумно ожидать, будет урегулирован; или
(b) исполнение приказа превысило бы установленный законом или Статутом предел более чем на 1% или риск ущерба, причиненного урегулированием приказа, явно превышает риск ущерба, связанного с его неурегулированием; для взаимного фонда депозитарий также учитывает вероятность досрочного возмещения ущерба инвестиционной фирмой или другим лицом, управляющим коллективным инвестиционным фондом, при оценке риска ущерба.
Правила осуществления деятельности через другое лицо
(1) Если настоящий указ позволяет депозитарию использовать другое лицо (далее - "делегат") для осуществления своей деятельности, депозитарий:
а удостовериться в том, что делегат имеет право осуществлять делегированную деятельность;
b заключить договор с уполномоченным лицом, в соответствии с которым в зависимости от характера дела уполномоченное лицо:
1. выдача активов коллективного инвестиционного фонда или документации, относящейся к таким активам, другому лицу без предварительного согласования с депозитарием, за исключением случаев, когда исполнение установленного законом обязательства и делегат незамедлительно информируют депозитария о выдаче имущества или документации;
2. выполнять просьбу депозитария о приостановке исполнения поручения, касающегося траста;
3. разрешать депозитарию в любое время принимать на себя активы или документацию коллективного инвестиционного фонда, если это позволяет его характер;
4. не использует какое-либо другое лицо для этой деятельности, кроме как в соответствии с пунктом 2;
5. осуществлять делегированную деятельность таким образом, чтобы не ограничивать соответствие такой деятельности законодательству и позволять осуществлять контроль, осуществляемый депозитарием.
(2) В случае обеспечения сохранности договор определяет, может ли делегат использовать дополнительных лиц для осуществления делегированной деятельности и при каких условиях; должны соблюдаться условия, изложенные в пункте 1.
Переходное положение
До тех пор, пока CSD не возьмет на себя учет входящих в книгу и иммобилизованных ценных бумаг, хранимых CSD, депозитарий должен гарантировать, что управление этими ценными бумагами в юридической записи возможно только с согласия депозитария.
отменить
Указ No 265/2004 Сб. о деталях исполнения обязанностей депозитария настоящим отменяется.
эффективность
Указ вступает в силу 15 июля 2007 года.
Губернатор:
Док Инг Тума, CSc.
1) Пункт 92 (1) Закона No 256/2004 Сб. о предпринимательской деятельности на рынке капитала с поправками.
2) Раздел 93 Закона о предпринимательстве на рынке капитала.
3) Статья 204а (2) Коммерческого кодекса.
4) § 88 Закона No 189/2004 Сб. о коллективных инвестициях с поправками.
5) Пункты 75 (2) (h), (i) и (k) Закона о коллективных инвестициях.
6) Разделы 27 и 49b Закона о коллективных инвестициях.
Войдите для заметок, избранного и уведомлений
Информация об акте
| Цитирование | Указ No 115/2007 Сб., о деталях исполнения обязательств депозитария фонда коллективных инвестиций |
|---|---|
| Тип акта | - |
| Автор | - |
| Сборник | Сборник законов |
| Дата опубликования | 17.05.2007 |
|---|---|
| Действует с | 15.07.2007 |
| Действует до | - |
| Статус | Действующий |
Текст нормативного акта носит информационный характер.
Комментарии 0